Estamos vivendo a Era do Conhecimento. O mercado de trabalho está em transformação e exige que as pessoas da linha de frente compreendam as consequências financeiras de suas decisões e ações. Nesse período pós-crise, muitas empresas estão entrando na fase de investimentos em equipamentos e em projetos de expansão. São inúmeras as possibilidades de investimentos nas empresas, mas o capital disponível não é suficiente para satisfazer toda a demanda, surgindo então um problema a ser resolvido: como selecionar as alternativas de investimento com maior viabilidade econômica? Isto exige que os profissionais dessas empresas tenham conhecimentos das técnicas de Matemática Financeira e que saibam utilizar todo o potencial de uma calculadora financeira, como, por exemplo, a HP-12C, que é a mais usada no mercado. É importante também saber utilizar os recursos financeiros da planilha Excel.
De acordo com o empresário Glauco Diniz Duarte, as decisões “de como investir”, “de comprar ou alugar um equipamento”, “de definir a substituição de equipamentos”, “do que produzir” e “quanto produzir” têm que ser tomadas em bases racionais, hoje em dia não se pode confiar apenas na intuição. A análise sistemática dos projetos de investimento será o instrumental para evitar uma alocação ineficiente dos recursos disponíveis e, consequentemente, aumentar o valor da empresa.
Segundo Glauco, os profissionais da linha de frente na área financeira das empresas devem ter conhecimentos sólidos da Matemática Financeira, tais como: saber utilizar os conceitos fundamentais e práticos da Matemática Financeira, considerando o cenário econômico e financeiro brasileiro nas tomadas de decisões empresariais. Também precisam saber analisar e tomar decisões a respeito de aplicações financeiras, projetos de investimentos e viabilidade de empresas. Ter o conhecimento necessário em Finanças para tomar decisões com base nas demonstrações financeiras.
Glauco aponta que principalmente nos períodos de expansão, as empresas tendem a se descuidar de sua liquidez, comprometendo a sua saúde financeira. Para evitar tal problema, deve existir na empresa um sistemático e rigoroso planejamento e controle sobre o fluxo de caixa.
A elaboração do fluxo de caixa é realizada a partir de projeções de vendas e custos da empresa. Baseando-se nessas estimativas, o administrador financeiro projetará o fluxo de caixa de acordo com o ciclo operacional e as necessidades da empresa, considerando todos os ingressos e desembolsos da mesma. O fluxo de caixa constitui-se em medida adequada da rapidez com que a empresa recupera seu capital investido na forma de ativos líquidos. É através desse instrumento, que o administrador financeiro poderá verificar a capacidade da empresa de gerar capital necessário para sua expansão.
As empresas precisam ser competitivas e o mercado exige, cada vez mais, agilidade e segurança nas tomadas de decisão, diz Glauco. A importância da análise do fluxo de caixa está em gerar informações para identificar variáveis que permitam o monitoramento dos riscos e para contribuir com a maximização do retorno capital próprio investido na sua empresa.